아내의 DC 계좌 포트폴리오

아내의 퇴직금을 DC 계좌로 옮겼다. 코스피가 고점 대비 40% 넘게 빠진 상황이라, 시장에 들어가는 타이밍으로는 나쁘지 않다고 생각했다. 소중한 퇴직금이라 보수적인 포트폴리오를 선택했다. 패시브 지수형 ETF에 투자하고, 시장의 불확실성을 고려해 현금 비중은 50%로 가져간다. 주식도 한 번에 사지 않고 나눠서 매수하기로 했다.

구성은 이렇게 정했다.

• 현금성 50%: TIGER KOFR금리액티브
• 국내 25%: RISE 200
• 미국 25%: RISE 미국S&P500 (환노출형)

주식형 ETF는 같은 지수를 따르는 상품 중에서 수수료가 가장 낮으면서도 규모와 거래량이 충분한 것으로 골랐다.

포트폴리오를 짜면서 Claude와 같이 고민했는데, Claude가 처음 추천한 구성은 미국 비중이 더 높았다. 분산을 생각하면 맞는 말이다. 그래도 한국 시장에 대한 나름의 확신이 있었고, 앞에서 말한 하락폭도 고려해 국내를 미국과 같은 25%로 정했다.

이번에 새로 알게 된 것도 있다. 달러 금리 ETF(SOFR)는 환율에 노출되기 때문에 퇴직연금에서 위험자산으로 분류된다. 현금성 자산이라 생각했는데 70% 한도를 같이 쓰는 셈이다. 그래서 현금성 자산은 KOFR 하나로만 채웠다.

분할 매수는 수익을 최대한 노리기보다 자산을 지키는 게 먼저라서다. 다음 주에 첫 회차로 ETF를 조금 사고 나머지는 전부 KOFR에 넣을 계획이다. 그 뒤로 매주 금요일마다 KOFR을 팔아 ETF를 산다. 한국은 고점 대비 많이 빠졌으니 조금 빠르게 3개월(12회)에 걸쳐 사고, 미국은 고점 근처라 6개월(24회)에 걸쳐 천천히 산다. 기다리는 돈도 KOFR 이자를 받으니 손해가 없다.